주가지수 추종 인덱스 펀드, 기준가, 좌수, 적립식, 거치식중 어느것이 유리할까?
인덱스 펀드
'인덱스 펀드란 KOSPI 1200 등 특정주가지수를 따라서 운용하는 펀드'입니다. 즉, 코스피지수가 2%정도 수익이 날 결우 내 펀드도 2%정도 수익이 나고 1%정도 손실이 났을 경우 내 펀드도 1%정도 손실이 납니다. 즉, 내 펀드의 수익이 코스피지수를 추종하고 있는 펀드라고 생각하면 됩니다.
펀드 기준가
펀드에서 가장 기본이 되는 것이 기준가입니다. 기준가란 '펀드의 현재가치'를 의미하며, 펀드 1천좌당 가격입니다. 주식가격이 오르내리듯이 펀드의 기준가도 매일매일 상승, 하락합니다.
펀드 좌수
좌수란 주식의 1주, 2주 세는 것처럼 펀드를 세는 단위가 좌수입니다. 1좌인 경우는 펀드가 1좌수, 3좌인 경우는 펀드가 3좌수입니다. 기준가가 1만원이고 1천좌당 가격이 1만원인 경우 1좌당 1원이 됩니다. 내가 1만원이 있는 경우 1만좌를 구입할 수 있습니다.
만약 기준가가 50%가 하락해서 5천원이 된 경우 1천좌당 5천원인 경우 1좌당 0.5원이 됩니다. 따라서 내가 1만원어치를 산다면 2만좌를 살 수가 있습니다.
펀드에서 수익률 결정
펀드의 경우 펀드의 좌수가격이 떨어질때 사야 더 많은 좌수를 구매할 수 있습니다. 향후에 좌수의 가격이 오르게 되면 보유하고 있는 좌수만큼 수익률이 늘어나게 됩니다. 주식과도 동일한 의미입니다. 좌수는 주식수와 같다고 생각하시면 됩니다. 주식가격이 떨어지면 같은 돈으로 더 많은 주식수를 살 수가 있습니다.
적립식투자 방법
펀드는 적립식펀드와 거치식펀드로 구분이 됩니다. 적립식펀드는 적금, 거치식펀드는 예금과 비슷합니다. 적립식은 일정기간 나누어서 사는 것이고 거치식은 한번에 사는 것입니다.
적립식과 거치식중 어느것을?
본인이 알아서 결정을 해야 합니다. 어느것이 특별히 유리하다고 할 수는 없습니다. 결론적으로 보면 펀드의 기준가가 계속해서 오르게 되면 거치식, 계속해서 떨어지다가 다시 오를 경우는 적립식이 장점이 있습니다.
㉠적립식이 유리한 경우는?
적립식은 지수가 계속 떨어지는 경우입니다. 이 경우에 분할해서 매수를 하는 것을 가정했습니다. 홍길동은 거치식으로 홍길순은 적립식으로 구매를 했습니다. 투자금액은 1,000원이며, 기준가는 1,000원입니다. 즉, 1좌당 1원입니니다.
기준가 하락시(홍길동)
홍길동의 경우 한꺼번에 몰빵을 해서 1,000좌를 구매를 했습니다. 1년 후에 기준가가 200원으로 하락했다면 환매금액은 200원입니다.
기준가 하락시(홍길순)
홍길순은 1,000원을 아래의 표와 같이 분할해서 매수를 했습니다. 최초 기준가 1000원일때 200원어치 샀다면 200좌를 그리고 기준가가 떨어질 때마다 200원어치씩 샀으며 총 좌수는 1,283좌가 됩니다. 무려 283좌가 홍길동보다 많습니다. 최종기준가가 200원이기 때문에 총 환매금액은 256원입니다. 손실 중에도 적립식이 유리하다 할 수 있습니다.
나중에 기준가가 상승한 경우
떨어지던 펀드의 기준가가 다시 상승해서 1,000좌당 1,000원이 되었습니다. 이 경우 홍길순은 1,283좌를 가지고 있으므로 총 금액은 1,328원이 됩니다. 1년동안 1,000원 투자해서 328원을 벌었습니다. 수익률 32.8%입니다. 반면 홍길동은 최초 산 금액 그대로입니다. 이처럼 적립식은 펀드의 기준가격이 계속 떨어질때 분할해서 매수를 하고 향후에 다시 오르게 되면 큰 수익으로 연결이 됩니다.
㉡거치식이 유리한 경우
기준가가 계속 오른 경우의 예입니다. 홍길동은 동일하게 1,000원을 거치식으로 매수를 해서 1,000좌를 가지고 있습니다. 홍길순의 경우 200원씩 분할해서 매수를 했습니다. 기준가 1,000원이던 것이 계속 상승해서 1,200원, ~~,1,800원까지 상승을 했습니다. 계속상승하고 있는 경우 분할매수를 해서 총 좌수는 738좌를 가지고 있습니다. 기준가 1,800원일 때 둘다 매도를 했다면 홍길동은 총 1,800원이 됩니다. 1,000원에서 1,800원으로 올랐습니다. 수익률 80%입니다.
히자만 홍길순의 경우 총 1,328원입니다. 수익은 328원으로 수익률 32.8%입니다. 이처럼 주식이 계속 상승한 경우라면 한번에 사는 거치식이 훨씬 유리하다 할 수 있습니다.
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